10.PRO.01 Swap Piyasası Prosedürü

3 DAYANAK

(1) Bu düzenleme 19/10/2014 tarihli ve 29150 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Borsa İstanbul A.Ş. Borsacılık Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Yönetmeliği ile Borsa İstanbul A.Ş. Swap Piyasası Yönergesi’ne dayanılarak çıkarılmıştır.

4 TANIMLAR VE KISALTMALAR

(1) Bu düzenlemede geçen;

a) Borsa: Borsa İstanbul Anonim Şirketini,

b) Borsa Yönetmeliği: 19/10/2014 tarihli ve 29150 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Borsa İstanbul A.Ş. Borsacılık Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Yönetmeliği’ni,

c) Döviz Kuru: Para swap işleminin başlangıç valöründe takasa konu Türk Lirası yükümlülüğün hesaplanmasında kullanılan ve işlem taraflarınca belirlenen döviz kurunu,

ç) Genel Müdür: Borsa İstanbul Anonim Şirketi Genel Müdürünü,

d) Genel Müdürlük: Borsa İstanbul A.Ş. Genel Müdürünü veya ilgili Genel Müdür Yardımcısını,

e) Kıymetli Maden: 11/08/1989 tarihli ve 20249 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan Türk Parası Kıymetini Koruma Hakkında 32 Sayılı Karar’da tanımlanan ve standartları belirlenen kıymetli madenleri,

f) Kıymetli Maden Fiyatı: Kıymetli maden swap işleminin başlangıç valöründe işleme konu olacak para birimi cinsinden takas yükümlülüğünün hesaplanmasında kullanılan fiyatı,

g) Pazar: Swap işleminin türü, işleyiş esası ve diğer özelliklerine göre Piyasa bünyesinde oluşturulan elektronik alım satım ortamını,

ğ) Piyasa: Borsa İstanbul Anonim Şirketi Swap Piyasasını,

h) Swap: Tarafların farklı para birimlerini veya kıymetli madenler ile para birimlerini kararlaştırdıkları süre ve koşullarda birbirleri ile değiştirmelerini,

ı) Swap Puanı: Para swap işleminde vade sonu döviz kurunun hesaplanabilmesi için döviz kuru ve işleme konu para birimleri arasındaki faiz farkları dikkate alınarak işlem taraflarınca belirlenen değeri, kıymetli maden swap işleminde ise vade sonu kıymetli maden fiyatının tespitinde kullanılmak üzere işlemin taraflarınca belirlenen değeri,

i) Takasbank: İstanbul Takas ve Saklama Bankası Anonim Şirketini,

j) TCMB: Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası Anonim Şirketini,

k) Üye: Borsa İstanbul Anonim Şirketi Swap Piyasasında işlem yapma yetkisi verilen kuruluşu,

l) Valör: Borsa İstanbul Anonim Şirketi Swap Piyasasında gerçekleştirilen işlemlerin başlangıç ve bitiş takas tarihlerini

ifade eder.

5 SWAP PİYASASINDA İŞLEM YAPABİLECEK KURULUŞLAR VE TEMSİLCİLER

(1) Borsa Yönetmeliği ile konuya ilişkin diğer Borsa düzenlemeleri uyarınca işlem yapma yetkisi verilmiş aracı kurumlar, bankalar ve TCMB Piyasada işlem yapabilir. Aracı kurumlar yalnızca Kıymetli Madenler Swap Pazarında işlem yapabilir. Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetki verilmemiş kıymetli madenler aracı kuruluşları, Kıymetli Madenler Swap Pazarında ancak, işlem yapma yetkisi bulunan banka ve aracı kurumların müşterisi olarak işlem yapabilirler.

(2) Kıymetli Madenler Piyasasında saklama hesabı bulunmayan kuruluşların, Kıymetli Madenler Swap Pazarında işlem gerçekleştirebilmeleri için, ilgili düzenlemelere uygun olarak saklama hesabı açmış olmaları zorunludur.

(3) İşlem yapma yetkisi verilen kuruluşların, Borsa Yönetmeliği ve konuya ilişkin diğer Borsa düzenlemeleri uyarınca gerekli şartları taşıyan personeli Piyasada üye temsilcisi olarak yetkilendirilir.

6 İŞLETİLEN PAZARLAR

(1) Piyasa bünyesinde aşağıda bulunan pazarlar işletilir:

a) Para Swap Pazarı

b) Kıymetli Madenler Swap Pazarı

7 PİYASA GENEL İŞLEYİŞ ESASLARI

7.1 PİYASANIN İŞLEYİŞİ

(1) Piyasada Türk Lirası ile Amerikan Doları veya Euro cinsi yabancı para birimlerinin belirlenen koşullarda birbirleri ile değişimini amaçlayan para swap işlemleri ve standartları bu Prosedür’de belirlenmiş kıymetli madenler ile Türk Lirası, Amerikan Doları veya Euro cinsi para birimlerinin belirlenen koşullarda birbirleri ile değişimini amaçlayan kıymetli maden swap işlemleri gerçekleştirilir.

(2) Piyasa’da işlem yapan kuruluşlar işlem sırasında birbirlerini bilmezler. Emirleri işleme dönüşen üyelere, emirlerinin hangi üyenin emri ile eşleştiği bilgisi verilmez.

(3) Swap işleminin başlangıç ve bitiş valörü arasındaki sürede, Takasbank tarafından yapılacak yeniden değerleme ile değişim teminatı hesaplanır. Değişim teminatı hesaplanma metodu ve konuya ilişkin diğer esaslar Takasbank tarafından belirlenir.

7.2 İŞLEM SAATLERİ

(1) Piyasada aynı gün başlangıç valörlü emir iletimi ve işlemler hafta içi her gün saat 09.30-14.00 arasında, ileri başlangıç valörlü emirlerin iletimi ve işlemler ise hafta içi her gün saat 09.30 ile 17.30 arasında yapılır.